L’investissement en private equity suscite un engouement grandissant. Longtemps réservé aux investisseurs institutionnels et aux grandes fortunes, il devient plus accessible aux particuliers désireux de diversifier leur patrimoine et de viser des rendements plus élevés.

Mais le private equity est-il une opportunité à saisir en 2025 ? Dans un contexte économique complexe avec une volatilité accrue des marchés financiers et un besoin croissant de financement pour les entreprises non cotées, cet investissement mérite d’être analysé avec attention.

Un attrait qui ne se dément pas

Depuis plusieurs années, les investissements dans les entreprises non cotées affichent des performances attractives. Historiquement, le private equity génère des rendements supérieurs à ceux des marchés boursiers classiques, avec une moyenne annuelle oscillant entre 10 et 15 %. Cette dynamique n’a pas faiblit pas en 2024.

L’une des raisons de cet intérêt grandissant tient à la quête de diversification. Dans un environnement où l’inflation et les fluctuations des marchés inquiètent les investisseurs, le private equity offre une alternative intéressante. Il permet d’accéder à des entreprises en pleine croissance, souvent positionnées sur des secteurs porteurs comme les nouvelles technologies, la santé ou encore la transition énergétique.

De plus, l’accès à ce type d’investissement s’est considérablement simplifié. Là où il fallait autrefois disposer de plusieurs centaines de milliers d’euros pour investir, il est désormais possible d’entrer sur ce marché via des solutions accessibles, comme les unités de compte en assurance-vie ou les fonds communs de placement à risque (FCPR).

Une opportunité… mais pas sans risques

Si le private equity séduit par son potentiel de performance, il impose également certaines contraintes. Contrairement aux actions cotées en bourse, les investissements dans le non coté sont souvent bloqués sur une période de plusieurs années, rendant ce placement peu liquide.

À cela s’ajoute un risque de perte en capital plus élevé. Investir dans des entreprises non cotées signifie parfois soutenir des projets encore en développement. Si certains fleurissent et apportent des rendements conséquents, d’autres peuvent rencontrer des difficultés, voire disparaître. En 2025, les incertitudes économiques et les tensions géopolitiques ajoutent une part de complexité supplémentaire.

La fiscalité du private equity mérite également d’être examinée avec soin. Certes, certains dispositifs permettent de bénéficier d’avantages fiscaux intéressants, notamment en matière d’impôt sur le revenu. Cependant, la sortie de ces investissements implique une taxation des plus-values, le plus souvent sous le régime de la flat tax à 30 %.

Un placement adapté à certains profils d’investisseurs

Tous les investisseurs ne sont pas nécessairement faits pour le private equity. Ce type de placement s’adresse avant tout à ceux qui disposent d’un horizon d’investissement long et qui n’ont pas besoin d’une liquidité immédiate.

Il convient particulièrement aux épargnants qui souhaitent diversifier leur portefeuille au-delà des placements traditionnels comme l’immobilier ou les actions en bourse. En 2025, dans un contexte où la diversification est essentielle pour atténuer les risques de marché, le private equity s’impose comme un outil de choix.

Enfin, pour les contribuables fortement fiscalisés, certaines stratégies permettent d’optimiser la charge fiscale en couplant private equity et produits de défiscalisation. Les FIP, FCPI ou encore l’intégration de ces investissements dans un contrat d’assurance-vie sont autant de leviers à explorer avec un conseiller en gestion de patrimoine.

Faut-il franchir le pas ?

Le private equity reste une classe d’actifs incontournable en 2025 pour les investisseurs en quête de rendement et de diversification. Toutefois, il demande une approche réfléchie et un accompagnement adapté. Avant de vous lancer, il est essentiel d’évaluer votre tolérance au risque, votre besoin de liquidité et d’opter pour des supports d’investissement de qualité, gérés par des professionnels expérimentés.

Si vous souhaitez explorer cette opportunité, nous vous accompagnons dans la sélection des solutions les plus adaptées à votre profil. Chaque investisseur étant unique, une stratégie sur mesure est la clé d’un placement réussi.